會(huì)計(jì)的(de)惆怅！

會(huì)計(jì)政策的(de)可(kě)選擇性，源自于兩個(gè)層面，一是對于同一項業(yè)務，準則本身給予的(de)選擇權，二是對于同一項業(yè)務，不同人(rén)基于不同的(de)立場(chǎng)，對業(yè)務本質的(de)認定就存在争議，認定爲不同業(yè)務本質就對應不同的(de)會(huì)計(jì)政策。

以下討(tǎo)論幾個(gè)實務中可(kě)選擇的(de)會(huì)計(jì)政策。

（一）計(jì)量基礎的(de)選擇

曆史成本和(hé)公允價值是取爲重要的(de)計(jì)量基礎，在會(huì)計(jì)政策層面，允許對相(xiàng)關資産在曆史成本和(hé)公允價值計(jì)量之間作出選擇，選擇公允價值，能(néng)夠将資産在資産負債表日的(de)浮動盈餘計(jì)入利潤表。

實務中，投資性房地(dì)産是計(jì)量基礎選擇的(de)最主要應用(yòng)。在目前房地(dì)産持續升值的(de)背景下，選擇公允價值計(jì)量，不但(dàn)可(kě)以不用(yòng)按固定資産模式計(jì)提折舊，而且還可(kě)以将升值部分(fēn)确認爲公允價值變動損益，繼而形成報表利潤。除初始選擇外，準則亦允許通過将投資性房地(dì)産的(de)計(jì)量基礎由曆史成本變更爲公允價值計(jì)量。對于持有(yǒu)投資性房地(dì)産的(de)公司，通過上(shàng)述計(jì)提基礎變更來提升利潤是非常容易實現的(de)。

（二）資本化還是費用(yòng)化

原則上(shàng)，收益性支出應予費用(yòng)化計(jì)入當期損益，資本性支出予資本化計(jì)入資産成本，在實務中，基于對支出性質的(de)判斷來區分(fēn)資本化和(hé)費用(yòng)化支出的(de)領域主要包括：利息費用(yòng)的(de)資本化、固定資産後續支出的(de)資本化、開(kāi)發支出資本化。對于盈餘管理(lǐ)而言，将相(xiàng)關支出認定爲資本化支出，可(kě)以“很方便”的(de)直接減少(shǎo)費用(yòng)增加報表利潤。

選擇資本化還是費用(yòng)化，最難判定合理(lǐ)性、最容易進行(xíng)業(yè)績粉飾的(de)莫過于開(kāi)發支出資本化。開(kāi)發支出資本化的(de)前提，是必須區分(fēn)研發項目的(de)研究階段和(hé)開(kāi)發階段，在連續的(de)研發過程中，找到(dào)一個(gè)明(míng)确的(de)分(fēn)界點本身就充滿了主觀性；此外，開(kāi)發支出資本化需要同時滿足五個(gè)條件(jiàn)，看似嚴格，但(dàn)每一項條件(jiàn)幾乎都(dōu)涉及主觀判斷。總而言之，即便會(huì)計(jì)政策是明(míng)确的(de)，但(dàn)開(kāi)發支出能(néng)否資本化，不但(dàn)取決于公司對研發業(yè)務客觀的(de)認知和(hé)判斷，更取決于公司是否存在尋求盈餘管理(lǐ)的(de)強烈動機。

（三）記賬本位币的(de)選擇

對于境外經營主體，選擇記賬本位币的(de)準則規定是比較模糊的(de)，原則上(shàng)，選擇境外主體日常經營收支中的(de)主要外币作爲記賬本位币更适當一些，但(dàn)在實務中，爲與國内母體記賬本位币保持統一，不少(shǎo)境外主體都(dōu)選擇人(rén)民(mín)币作爲記賬本位币。

選擇以人(rén)民(mín)币還是外币作爲記賬本位币，對财務報表的(de)影響是不同的(de)。以人(rén)民(mín)币作爲記賬本位币，日常的(de)外币收支屬于外币交易，并需要在資産負債表日将外币貨币性項目按即期彙率折算爲人(rén)民(mín)币，彙率變動最終計(jì)入了當期損益；以外币作爲記賬本位币，隻需要将外币報表在資産負債表日折算成人(rén)民(mín)币報表，全部資産負債科目均以即期彙率折算，最終折算差額計(jì)入“其他(tā)綜合收益”，并不會(huì)影響報表利潤。

由上(shàng)所知，在人(rén)民(mín)币持續升值或貶值的(de)背景下，尤其是如(rú)果境外主體存在較大(dà)外币借款，選擇人(rén)民(mín)币或外币作爲記賬本位币很可(kě)能(néng)對報表利潤造成較大(dà)的(de)影響。2016年不少(shǎo)上(shàng)市公司都(dōu)對境外主體的(de)記賬本位币進行(xíng)了變更，想必也(yě)是存在調節報表利潤的(de)相(xiàng)關訴求。
 

（四）收入确認方法的(de)可(kě)選擇性

對具體銷售業(yè)務進行(xíng)收入确認的(de)邏輯是：首先要分(fēn)析銷售業(yè)務的(de)性質，再将其界定爲準則規定的(de)收入基本類别（産品銷售、提供勞務、讓渡資産使用(yòng)權和(hé)建造合同），最後根據基本類别的(de)會(huì)計(jì)政策及業(yè)務的(de)具體特點，确定收入确認的(de)時點、計(jì)量方式等具體方法。

以下是實務中經常遇到(dào)的(de)收入可(kě)選擇性的(de)問題。

1、總額法還是淨額法

對于某項交易，收入确認采用(yòng)總額法還是淨額法，核心是确認企業(yè)在參與交易過程中是“責任人(rén)”還是“代理(lǐ)人(rén)”，交易的(de)本質是賺取差價還是傭金(jīn)。對于某些不太明(míng)确的(de)業(yè)務，根據準則規定，還需要進一步根據公司是否是提供資産或服務的(de)主要責任人(rén)、是否承擔主要的(de)存貨風險、能(néng)否自主決定商品和(hé)服務的(de)價格，以及是否承擔供應商和(hé)客戶的(de)信用(yòng)風險等原則性規定作出判斷。

上(shàng)述都(dōu)是原則性的(de)規定，實務中還要結合業(yè)務合同的(de)法律形式、資金(jīn)流動、貨物(wù)流轉、發票開(kāi)具等相(xiàng)關信息進行(xíng)綜合判斷。對于以下列舉的(de)業(yè)務，其交易本質在實務中經常有(yǒu)不同認識，所以具體是采用(yòng)總額法還是淨額法，經常是一個(gè)非常糾結的(de)問題。

（1）電商平台業(yè)務，平台公司是采用(yòng)總額法将平台流水(shuǐ)全額作爲收入，還是采用(yòng)淨額法僅将手續費作爲平台收入；

（2）遊戲平台業(yè)務，平台或通道公司是采用(yòng)總額法将平台充值全部作爲收入，還是采用(yòng)淨額法僅将充值分(fēn)成作爲平台收入；

（3）廣告或互聯網流量分(fēn)發業(yè)務，代理(lǐ)公司是采用(yòng)總額法，将廣告主向其支付的(de)的(de)全部廣告或流量費用(yòng)作爲收入，還是采用(yòng)淨額法，僅把來自媒體或流量方的(de)分(fēn)成作爲收入；

（4）物(wù)流公司的(de)形式貿易業(yè)務，物(wù)流公司是采用(yòng)總額法，将“形式買斷”的(de)貨物(wù)全額确認爲銷售收入，還是采用(yòng)淨額法僅将購(gòu)銷服務差價确認爲收入；

（5）購(gòu)銷方式的(de)委托加工(gōng)業(yè)務，委托方是采用(yòng)總額法，将形式完成銷售的(de)委托材料發出全部确認爲收入，還是采用(yòng)淨額法不确認材料銷售收入。

采用(yòng)總額法還是淨額法，對報表利潤幾乎有(yǒu)影響，但(dàn)是對收入成本規模和(hé)毛利率水(shuǐ)平卻有(yǒu)巨大(dà)的(de)影響。有(yǒu)争議即代表有(yǒu)可(kě)選擇性，對于性質相(xiàng)同的(de)業(yè)務，想要收入規模的(de)傾向于總額法，想要高(gāo)毛利率的(de)則傾向于淨額法。

2、完工(gōng)百分(fēn)比還是一次性确認

采用(yòng)完工(gōng)百分(fēn)比還是一次性确認，是收入确認的(de)兩大(dà)方式，前者适用(yòng)于建造合同和(hé)提供勞務，後者主要适用(yòng)于産品銷售。采用(yòng)完工(gōng)百分(fēn)比還是一次性确認，首先要界定清楚業(yè)務本身是建造合同、提供勞務還是産品銷售。

事實上(shàng)，完工(gōng)百分(fēn)比和(hé)一次性确認并非總是“泾渭分(fēn)明(míng)”。某些計(jì)算機系統集成類或大(dà)型設備類業(yè)務，原則上(shàng)可(kě)歸屬于建造合同，但(dàn)從其合同特點看，經常屬于工(gōng)期相(xiàng)對較短的(de)“交鑰匙”工(gōng)程，即不存在定期驗工(gōng)計(jì)價，隻有(yǒu)在完工(gōng)交付時業(yè)主才予以驗收确認。

對于上(shàng)述業(yè)務，實務中更主流的(de)做法是将其視爲附有(yǒu)安裝等義務的(de)系統産品，或者是既有(yǒu)産品銷售又(yòu)有(yǒu)提供勞務的(de)混合銷售。在産品銷售的(de)框架下，其在最終交付業(yè)主時才完成産品主要報酬和(hé)風險的(de)轉移，故應一次性确認收入。

3、完工(gōng)百分(fēn)比的(de)選擇

根據準則規定，成本進度和(hé)工(gōng)作量進度是最爲常見的(de)完成百分(fēn)比确定标準。從性質上(shàng)看，這兩個(gè)标準的(de)計(jì)量基礎是不同的(de)，成本進度的(de)基礎是内部成本，是施工(gōng)方根據内部的(de)實際施工(gōng)成本和(hé)預計(jì)總成本計(jì)算的(de)進度；大(dà)多數情況下，工(gōng)作量進度的(de)基礎是驗工(gōng)計(jì)價，是業(yè)主方根據工(gōng)程完成量和(hé)約定的(de)單價确定的(de)已完成工(gōng)作量。

完工(gōng)百分(fēn)比至少(shǎo)有(yǒu)可(kě)能(néng)在上(shàng)述兩個(gè)标準中作出選擇，且由于計(jì)量基礎不同，同一項目确定的(de)兩種完工(gōng)百分(fēn)比不可(kě)能(néng)是一緻的(de)，即不同的(de)選擇會(huì)确認出不同的(de)當期收入和(hé)毛利。

4、初驗還是終驗

在很多系統類産品或較大(dà)設備的(de)銷售過程中，通常的(de)驗收條款是：安裝調試後進行(xíng)初步驗收，必要的(de)試運行(xíng)或系統聯合調試後再進行(xíng)最終驗收。根據産品特點和(hé)以往的(de)曆史經驗，如(rú)果初驗後終驗前隻提供很少(shǎo)的(de)附加服務，且出現無法通過終驗的(de)可(kě)能(néng)性很小(xiǎo)，當然可(kě)以将初驗視爲“與産品所有(yǒu)權上(shàng)的(de)主要風險和(hé)報酬的(de)轉移”的(de)關鍵時點。但(dàn)是，很少(shǎo)和(hé)很小(xiǎo)都(dōu)是一個(gè)主觀的(de)判斷，并不代表一定不會(huì)發生，如(rú)果更嚴謹一些，選擇終驗作爲收入确認時點在大(dà)部分(fēn)情況下也(yě)許更加穩健一些。

在單個(gè)項目影響較大(dà)的(de)情況下，以初驗還是終驗作爲标準，很可(kě)能(néng)對當期收入利潤造成較大(dà)的(de)差異。

會(huì)計(jì)估計(jì)的(de)根源，是企業(yè)經營活動充滿了内在的(de)不确定因素，會(huì)計(jì)準則本身随處可(kě)見“很可(kě)能(néng)”、“可(kě)靠的(de)”、“合理(lǐ)的(de)”“預計(jì)未來”等強烈主觀性的(de)詞彙，其賦予了企業(yè)在進行(xíng)會(huì)計(jì)估計(jì)時的(de)廣闊空間。從原則性的(de)會(huì)計(jì)政策到(dào)操作層面的(de)會(huì)計(jì)方法的(de)落地(dì)過程中，經常會(huì)全方位的(de)運用(yòng)不同會(huì)計(jì)估計(jì)。

（一）攤銷折舊年限

固定資産的(de)折舊和(hé)無形資産的(de)攤銷，是最常見的(de)重要會(huì)計(jì)估計(jì)。對于基建投入大(dà)的(de)“重資産”企業(yè)，固定資産折舊年限和(hé)預計(jì)殘值決定了其固定成本和(hé)當期的(de)利潤水(shuǐ)平。對于無形資産，根據準則規定，隻有(yǒu)壽命有(yǒu)限的(de)才需要在估計(jì)使用(yòng)壽命内進行(xíng)攤銷，使用(yòng)壽命不确定的(de)不需要攤銷，攤銷方法應該依據資産的(de)預計(jì)消耗方式來确定。可(kě)以看出，無形資産在壽命是否确定、估計(jì)使用(yòng)壽命、預計(jì)消耗方式等三個(gè)層面都(dōu)涉及重要的(de)會(huì)計(jì)估計(jì)。

準則允許内部的(de)開(kāi)發支出可(kě)以進行(xíng)資本化，造成的(de)結果就是賬面上(shàng)的(de)技術(shù)類無形資産不斷增大(dà)。原則上(shàng)，技術(shù)的(de)領先性不可(kě)能(néng)是無限持續的(de)，但(dàn)這個(gè)年限是3年、5年、10年甚至20年，則完全基于企業(yè)自身的(de)主觀判斷而定，不同攤銷年限下産生的(de)利潤差異往往是非常大(dà)的(de)。

（二）資産減值計(jì)提

1、壞賬準備

定壞賬準備需要預計(jì)應收款項的(de)未來現金(jīn)流量現值，實務中，普遍采用(yòng)單項認定和(hé)賬齡分(fēn)析法相(xiàng)結合的(de)方式來計(jì)提壞賬準備。對于單項認定，除了非常明(míng)顯的(de)無收回風險而不計(jì)提或已無法收回而全額計(jì)提之外，其他(tā)部分(fēn)計(jì)提都(dōu)面臨對可(kě)收回款項進行(xíng)估計(jì)的(de)可(kě)靠性問題；對于賬齡分(fēn)析法下的(de)計(jì)提比例，或高(gāo)或低并沒有(yǒu)明(míng)确的(de)可(kě)驗證方式，計(jì)提比例存在很大(dà)的(de)主觀選擇權。

2、存貨跌價

根據準則規定，确定跌價損失需要預計(jì)存貨的(de)可(kě)變現淨值，可(kě)變現淨值的(de)确定，則涉及到(dào)估計(jì)售價、估計(jì)成本，估計(jì)稅費等系列估計(jì)。對于估計(jì)售價，需要以資産負債表日最可(kě)靠的(de)證據予以估計(jì)，如(rú)果售價在資産負債表日後期間出現較大(dà)波動，估計(jì)售價的(de)選擇也(yě)會(huì)出現很大(dà)的(de)空間。

某些行(xíng)業(yè)，如(rú)服裝行(xíng)業(yè)、食品行(xíng)業(yè)、圖書(shū)出版行(xíng)業(yè)、消費電子行(xíng)業(yè)等，其存貨庫齡與可(kě)變現淨值之間存在直接的(de)相(xiàng)關關系，實務中經常使用(yòng)庫齡分(fēn)析法來計(jì)提跌價。庫齡分(fēn)析法與賬齡分(fēn)析法存在類似的(de)問題，也(yě)是對計(jì)提比例的(de)主觀選擇權過大(dà)，對計(jì)提結果的(de)合理(lǐ)性難以驗證。

3、非流動資産減值

根據準則規定，确定長期股權投資、固定資産、無形資産和(hé)商譽等非流動資産的(de)減值需要預計(jì)其可(kě)收回金(jīn)額，計(jì)算可(kě)收回金(jīn)額，很可(kě)能(néng)需要對資産組的(de)未來5年的(de)現金(jīn)流量和(hé)折現率進行(xíng)預測，即可(kě)收回金(jīn)額的(de)确定是建立在重要盈利預測的(de)基礎之上(shàng)，非流動資産的(de)減值也(yě)是預測的(de)結果。而實踐告訴我們，對未來的(de)經營業(yè)績作出準确預測幾乎是不可(kě)能(néng)做到(dào)的(de)。

基于非流動性資産減值金(jīn)額重大(dà)、減值幅度不容易判斷、減值後不能(néng)轉回等特點，利用(yòng)非流動資産一次性大(dà)額減值來“冼大(dà)澡”是比較常見的(de)。比如(rú)，将商譽在虧損年度全額計(jì)提減值，将以前年度累計(jì)開(kāi)發支出資本化形成的(de)無形資産在虧損年度一次性減值，如(rú)此操作，都(dōu)極大(dà)降低了資産減值的(de)嚴肅性。
 

正常的(de)生産經營業(yè)務，通過确認、計(jì)量和(hé)記錄，都(dōu)會(huì)按部就班的(de)體現到(dào)财務報表中，單項或單筆(bǐ)的(de)正常業(yè)務一般不會(huì)對财務報表産生重大(dà)的(de)影響。但(dàn)有(yǒu)一些業(yè)務卻具有(yǒu)對财務報表的(de)“杠杆”效應，此類業(yè)務的(de)特别之處，在于往往隻是一個(gè)模式、一個(gè)程序、一個(gè)時點、一個(gè)1%股權的(de)小(xiǎo)變化，都(dōu)會(huì)由于會(huì)計(jì)處理(lǐ)而引進當期業(yè)績的(de)大(dà)變化。爲了達成業(yè)績目标，主動尋找能(néng)夠撬動财務的(de)業(yè)務“杠杆”，從而創造出既定的(de)業(yè)績，這種“杠杆”的(de)本質是利用(yòng)業(yè)務對财務報表進行(xíng)業(yè)績粉飾。

以下討(tǎo)論實務中的(de)一些業(yè)務“杠杆”。

（一）提供賣方支持的(de)銷售

所謂提供賣方支持的(de)銷售，是賣方向買方提供資金(jīn)和(hé)信用(yòng)支持，買方取得的(de)資金(jīn)或信用(yòng)專門用(yòng)于購(gòu)買賣方産品，進而可(kě)以快速擴大(dà)賣方的(de)銷售規模。常見的(de)賣方支持包括：分(fēn)期付款的(de)産品銷售，且付款來源往往與産品在使用(yòng)中産生的(de)現金(jīn)流緊密相(xiàng)關；與銀行(xíng)合作，買方向銀行(xíng)貸款用(yòng)于購(gòu)買，賣方爲銀行(xíng)貸款提供擔保；引入融資租賃公司，融資租賃公司向賣方購(gòu)入設備再租賃給買方，賣方向租賃公司提供回購(gòu)承諾。

上(shàng)述賣方支持下的(de)銷售模式，賣方在形式上(shàng)完成了産品交付，但(dàn)對于買方而言，無論是支付賣方貨款、支付銀行(xíng)貸款還是支付租賃公司租金(jīn)，其分(fēn)期付款的(de)本質是沒有(yǒu)發生變化的(de)。賣方在實現銷售的(de)同時，承擔了由于買方采用(yòng)分(fēn)期付款所帶來的(de)額外的(de)最終回款或擔保風險。

實務中，在未出現明(míng)顯的(de)回款風險的(de)情況下，賣方一般可(kě)以在産品交付時确認銷售收入，并在短期内大(dà)幅度提高(gāo)銷售業(yè)績。但(dàn)在本質上(shàng)，提供賣方支持實際上(shàng)是賣方主動爲買方加了“杠杆”，賣方經濟利益流入的(de)風險是客觀存在的(de)，如(rú)果賣方更多的(de)是基于短期業(yè)績考量而不是優先考慮回收風險，實際上(shàng)是一種提前确認銷售收入的(de)粉飾行(xíng)爲。

（二）股份支付作廢與取消

在股權激勵計(jì)劃的(de)可(kě)行(xíng)權條件(jiàn)無法滿足時，企業(yè)要麽提前“主動取消”，要麽等待“自動作廢”。無論是作廢還是取消，職工(gōng)都(dōu)沒有(yǒu)獲得激勵工(gōng)具所帶來的(de)收益，但(dàn)對企業(yè)的(de)利潤影響卻是完全不同的(de)。根據會(huì)計(jì)準則的(de)規定，“自動作廢”，不但(dàn)當期不需要确認應分(fēn)攤的(de)費用(yòng)，同時還可(kě)以将之前已确認的(de)費用(yòng)在本期沖回；“主動取消”視同爲加速行(xíng)權，不但(dàn)不能(néng)沖回前期費用(yòng)，還要将剩餘等待期内尚未确認的(de)費用(yòng)立即計(jì)入當期損益。

準則對“主動取消”的(de)規定是一項處罰性規定，但(dàn)是，企業(yè)一個(gè)簡單的(de)對激勵結果沒有(yǒu)任何影響的(de)程序，居然會(huì)導緻會(huì)計(jì)處理(lǐ)結果的(de)重大(dà)差異，不能(néng)不說這真是一個(gè)非常“奇葩”的(de)規定。從另外的(de)角度，企業(yè)一旦了解了作廢和(hé)取消的(de)不同會(huì)計(jì)後果，在可(kě)行(xíng)權條件(jiàn)無法滿足的(de)情況下，誰還會(huì)主動去做一個(gè)取消的(de)動作呢？

（三）長期股權投資的(de)價值重估

在成本計(jì)量基礎下，除計(jì)提減值的(de)向下重估之外，一般是不允許資産價值向上(shàng)重估的(de)，但(dàn)準則對長期股權投資卻網開(kāi)一面，允許其在一定條件(jiàn)下進行(xíng)價值重估并确認重估收益。

對持有(yǒu)的(de)長期股權投資，根據是否控制(zhì)、是否有(yǒu)重大(dà)影響來劃分(fēn)，被投資公司可(kě)以分(fēn)爲納入合并範圍的(de)子公司、權益法核算的(de)合營或聯營公司、列入可(kě)供出售金(jīn)融資産核算的(de)參股公司等三種類别。根據會(huì)計(jì)準則，三種類别之間發生轉換時，視作先處置再購(gòu)回，均涉及到(dào)采用(yòng)公允價值對長期股權投資在轉換時點時的(de)重新計(jì)量，公允價值與原賬面價值的(de)差異直接計(jì)入當期投資收益。

一般情況下，對長期投資的(de)類型劃分(fēn)是以股權比例、董事會(huì)組成來确定的(de)。持股51%擁有(yǒu)絕對控制(zhì)權，屬于子公司；持股減少(shǎo)1%下降至50%，很可(kě)能(néng)失去控制(zhì)權而變成了合營或聯營公司；董事會(huì)組成中，提名的(de)董事占據多數席位，擁有(yǒu)控制(zhì)權，如(rú)果提名的(de)董事減少(shǎo)1位而失去多數席位，很可(kě)能(néng)失去控制(zhì)權而變成了合營或聯營公司。

通過上(shàng)述股權比例或董事會(huì)席位的(de)調整，還容易形成長期投資的(de)重估機會(huì)。近年來，在“資産荒”的(de)大(dà)背景下，多數前景看好的(de)公司，尤其是的(de)一些移動互聯網領域的(de)創業(yè)公司，其公允價值實現了快速增長，其投資方則非常容易通過公允價值重估創造出巨額的(de)賬面投資收益。

（四）制(zhì)造經營性現金(jīn)流量

我們經常認爲，現金(jīn)流量表是以收付實現制(zhì)爲基礎，是對權責發生制(zhì)下的(de)“應計(jì)利潤”很好的(de)修正，現金(jīn)流量表中的(de)經營性現金(jīn)淨流量代表著(zhe)利潤的(de)“含金(jīn)量”，是一個(gè)具有(yǒu)更多客觀性的(de)“誠實”指标。

實際上(shàng)，經營性現金(jīn)流并不是那麽純粹，通過一些簡單操作，也(yě)很容易幹預應收款的(de)現金(jīn)收回，從而達成提升利潤“含金(jīn)量”的(de)目的(de)。下面是兩類常見的(de)加速回款的(de)方式。

1、爲客戶提供信用(yòng)支持以加速回款

向客戶購(gòu)貨貸款提供賣方擔保，在承擔額外風險的(de)前提下，表面上(shàng)的(de)銷售收款非常順暢。或者用(yòng)自已的(de)資金(jīn)，直接或間接向客戶提供借款，專項用(yòng)于銷售回款，資金(jīn)一進一出，即完成了經營性現金(jīn)流的(de)美(měi)化。

2、應收票據的(de)加速變現

公司收到(dào)的(de)客戶用(yòng)以結算貨款的(de)銀行(xíng)承兌彙票，不屬于現金(jīn)或現金(jīn)等價物(wù)，不能(néng)直接計(jì)入當期現金(jīn)流。但(dàn)票據貼現所取得的(de)資金(jīn)，主流觀點是認爲屬于經營性現金(jīn)流量的(de)，故在願意支付貼現費用(yòng)的(de)前提下，票據貼現是非常簡單的(de)制(zhì)造現金(jīn)流量的(de)方式。

（五）資産負債表日後事項

資産負債表日後事項是資産負債表日至财務報告批準報出日之間的(de)事項，包括調整事項和(hé)非調整事項兩類，調整事項需要對原來的(de)會(huì)計(jì)報表進行(xíng)更正。

報告批準報出日是期後事項明(míng)确的(de)截止日，調整事項發生在該時點之前或之後，對報表的(de)影響是完全不一樣的(de)。通過确定或變更截止日，就很容易規避一些不願意調整報表或不願意披露的(de)期後事項。最常見的(de)，期後發生的(de)銷售退回，如(rú)果是在截止日前，就需要調減原報表業(yè)績，如(rú)果是在截止日後，則不需要調減。

由此可(kě)見，一個(gè)時點的(de)确定對業(yè)績的(de)影響有(yǒu)時候也(yě)是會(huì)非常大(dà)的(de)。