805份年度财報大(dà)抽查！證監會(huì)揪出上(shàng)市公司這些

（一）上(shàng)市公司内部控制(zhì)和(hé)公司治理(lǐ)問題

建立健全完善的(de)内部控制(zhì)和(hé)公司治理(lǐ)機制(zhì)，能(néng)夠合理(lǐ)保證财務報告及相(xiàng)關信息真實完整，提升上(shàng)市公司整體質量和(hé)投資價值。我們在年度财務報告審閱過程中關注到(dào)，部分(fēn)上(shàng)市公司内部控制(zhì)和(hé)公司治理(lǐ)方面存在缺陷。

1. 控股股東或關聯方侵占上(shàng)市公司利益

控股股東或關聯方侵占上(shàng)市公司利益控股股東或關聯方侵占上(shàng)市公司利益控股股東或關聯方侵占上(shàng)市公司利益部分(fēn)上(shàng)市公司存在控股股東或關聯方通過違規擔保或非經營性資金(jīn)占用(yòng)等多種形式侵占上(shàng)市公司利益，對上(shàng)市公司财務報告産生影響。

一是向設立時間短、規模小(xiǎo)、與上(shàng)市公司業(yè)務無關聯的(de)企業(yè)支付大(dà)額預付賬款。個(gè)别上(shàng)市公司存在大(dà)額預付賬款，預付對象爲成立時間很短的(de)新設企業(yè)，企業(yè)注冊資本金(jīn)很小(xiǎo)甚至無實際出資，且經營範圍與上(shàng)市公司的(de)業(yè)務毫無關聯。

二是控股股東或其他(tā)關聯方以上(shàng)市公司的(de)名義對外借款或爲關聯方提供擔保。個(gè)别上(shàng)市公司在未經董事會(huì)和(hé)股東大(dà)會(huì)審議批準，也(yě)未履行(xíng)信息披露義務的(de)情況下，關聯方以上(shàng)市公司的(de)名義對外借款或提供擔保，債務發生逾期，上(shàng)市公司被債權人(rén)起訴要求償還債務或履行(xíng)擔保責任，因此計(jì)提大(dà)額預計(jì)負債。同時上(shàng)市公司部分(fēn)銀行(xíng)賬戶由于涉訴被凍結，影響正常的(de)生産經營活動，使得上(shàng)市公司遭受重大(dà)損失。

三是上(shàng)市公司财務報告存在“存貸雙高(gāo)”等異常情況。個(gè)别上(shàng)市公司擁有(yǒu)大(dà)量非受限的(de)銀行(xíng)存款，同時又(yòu)有(yǒu)大(dà)額有(yǒu)息負債，部分(fēn)債務甚至出現違約，可(kě)能(néng)存在資金(jīn)被挪用(yòng)、資産受限或被質押等未充分(fēn)披露的(de)情況。

四是上(shàng)市公司疑似通過對外投資向關聯方轉移資金(jīn)。上(shàng)市公司作爲有(yǒu)限合夥人(rén)出資參與産業(yè)投資基金(jīn)等有(yǒu)限合夥企業(yè)，投資金(jīn)額重大(dà)，且上(shàng)市公司與有(yǒu)限合夥企業(yè)的(de)普通合夥人(rén)及其他(tā)有(yǒu)限合夥人(rén)存在關聯方關系。上(shàng)市公司支付投資款後，一直未辦理(lǐ)工(gōng)商登記，後續卻以投資款可(kě)能(néng)被其他(tā)合夥人(rén)挪用(yòng)爲由，對投資全額計(jì)提減值，報表上(shàng)列示重大(dà)損失。

2. 上(shàng)市公司并購(gòu)冒進，投資失誤，導緻财務狀況不佳

部分(fēn)上(shàng)市公司高(gāo)杠杆并購(gòu)，擴張過程中未識别相(xiàng)關風險、未履行(xíng)充分(fēn)的(de)決策程序，導緻大(dà)額虧損，甚至出現流動性風險和(hé)持續經營風險。

一是跨行(xíng)業(yè)跨區域并購(gòu)中，上(shàng)市公司未充分(fēn)識别行(xíng)業(yè)風險、經營風險及其他(tā)風險，導緻大(dà)額虧損。個(gè)别上(shàng)市公司跨界收購(gòu)新能(néng)源汽車(chē)公司，受新能(néng)源汽車(chē)行(xíng)業(yè)政府補貼政策影響，不能(néng)及時收到(dào)政府補貼款項，出現流動性風險。同時，應收政府補貼價款無法滿足收入确認條件(jiàn)，導緻報表上(shàng)出現虧損；個(gè)别傳統行(xíng)業(yè)上(shàng)市公司并購(gòu)傳媒等新興行(xíng)業(yè)公司，決策并購(gòu)交易時上(shàng)市公司未能(néng)充分(fēn)考慮業(yè)務及交易對方信用(yòng)等風險，購(gòu)買日後發現原控制(zhì)方僞造合同、資金(jīn)挪用(yòng)、違規擔保等情況；個(gè)别上(shàng)市公司海(hǎi)外并購(gòu)時未關注标的(de)公司以往納稅情況，被當地(dì)稅務機關稽查後要求補繳大(dà)額稅款及罰金(jīn)。

二是并購(gòu)協議不規範，導緻業(yè)績補償難以計(jì)量。個(gè)别上(shàng)市公司簽訂的(de)《業(yè)績承諾及補償協議》不夠明(míng)确，雙方就關聯交易是否計(jì)入标的(de)公司業(yè)績等事項存在重大(dà)争議，導緻對業(yè)績補償形成的(de)金(jīn)融資産難以進行(xíng)計(jì)量。

三是上(shàng)市公司對并購(gòu)标的(de)未形成有(yǒu)效控制(zhì)。某上(shàng)市公司收購(gòu)标的(de)公司51%的(de)股份，原創始人(rén)兼任管理(lǐ)層持有(yǒu)剩餘49%股份，最終并購(gòu)對價視業(yè)績情況而定，管理(lǐ)層拒絕上(shàng)市公司參與标的(de)公司經營管理(lǐ)，雙方就财務、審計(jì)、人(rén)事等事項的(de)董事會(huì)議案争執不下、對薄公堂，上(shàng)市公司面臨無法有(yǒu)效控制(zhì)标的(de)公司的(de)風險。

四是未關注并購(gòu)對手方是否具有(yǒu)履約意願或履約能(néng)力，導緻無法收回業(yè)績補償款。部分(fēn)上(shàng)市公司并購(gòu)時簽訂的(de)《業(yè)績承諾及補償協議》約定，交易對手方應在标的(de)資産業(yè)績未達标、資産減值時以股份作爲補償，但(dàn)并購(gòu)完成後業(yè)績承諾方将其所持上(shàng)市公司股票全部質押，導緻其無力履行(xíng)業(yè)績承諾及資産減值補償義務。

五是上(shàng)市公司盲目投資高(gāo)風險金(jīn)融工(gōng)具，損失本金(jīn)。個(gè)别上(shàng)市公司追求高(gāo)額回報開(kāi)展應收賬款保理(lǐ)業(yè)務，期末存在大(dà)額保理(lǐ)款逾期未收回的(de)情況；個(gè)别上(shàng)市公司投資預期回報率遠高(gāo)于平均水(shuǐ)平的(de)高(gāo)風險資管計(jì)劃，資金(jīn)被管理(lǐ)人(rén)挪用(yòng)，投資到(dào)期無法收回，産生大(dà)額投資損失。

（二）上(shàng)市公司财務信息披露問題

信息披露是資本市場(chǎng)的(de)基礎性制(zhì)度安排。上(shàng)市公司披露的(de)信息尤其是财務信息是投資者決策的(de)重要依據。在年報審閱過程中，發現部分(fēn)上(shàng)市公司存在跨期調節利潤、選擇性确認與披露，以及構造交易等問題，财務信息未能(néng)真實反映上(shàng)市公司的(de)财務狀況及經營成果。

1. 通過多種手段跨期調節利潤

部分(fēn)上(shàng)市公司通過多種手段跨期調節利潤，虛增利潤或者業(yè)績“大(dà)洗澡”。

一是随意改變對股權投資的(de)核算方法。個(gè)别上(shàng)市公司在持股比例不變的(de)情況下，僅通過派駐董事或将部分(fēn)表決權暫時委托其他(tā)投資方等方式，改變對股權投資的(de)核算方法從而确認大(dà)額投資收益；個(gè)别上(shàng)市公司主動向法院申請對發生虧損且淨資産爲負的(de)子公司進行(xíng)破産重整，據此不再将該子公司納入合并報表範圍，從而産生大(dà)額子公司處置收益。

二是商譽減值損失的(de)确認随意性強。個(gè)别上(shàng)市公司在子公司業(yè)績明(míng)顯下滑、未實現業(yè)績承諾時，少(shǎo)确認甚至不确認商譽減值損失；收購(gòu)的(de)子公司在承諾期内業(yè)績不達标或踩線達标時，不計(jì)提商譽減值，承諾期滿後大(dà)幅計(jì)提商譽減值。

三是利用(yòng)應收賬款減值準備的(de)計(jì)提和(hé)轉回，調節利潤。個(gè)别上(shàng)市公司在原有(yǒu)壞賬計(jì)提方法的(de)基礎上(shàng)，新增“低信用(yòng)風險組合”，轉回大(dà)額壞賬損失；在當年盈利無望時，對按單項計(jì)提的(de)應收賬款确認大(dà)額壞賬損失，存在業(yè)績“大(dà)洗澡”的(de)嫌疑。

四是收入确認不滿足條件(jiàn)。個(gè)别上(shàng)市公司在銷售新能(néng)源汽車(chē)時全額确認收入（包括政府補貼款），但(dàn)補貼款項的(de)取得需滿足一定條件(jiàn)，公司在收入确認時未充分(fēn)考慮補貼收回的(de)不确定性，節能(néng)家電行(xíng)業(yè)公司對節能(néng)補貼的(de)确認也(yě)存在類似問題。

五是混淆會(huì)計(jì)差錯更正與會(huì)計(jì)估計(jì)變更。個(gè)别上(shàng)市公司在資産負債表日後發現實際發生費用(yòng)與以往年度估計(jì)計(jì)提的(de)金(jīn)額不符時，未區分(fēn)原因，全部作爲前期差錯更正調整以前年度财務報表，以避免新增的(de)費用(yòng)計(jì)入報告期損益；個(gè)别上(shàng)市公司因合同糾紛被起訴，一審判決已敗訴，公司很可(kě)能(néng)需要承擔賠償義務，但(dàn)未确認預計(jì)負債，而是在實際賠償時作爲會(huì)計(jì)估計(jì)變更計(jì)入賠償當期損益。

2. 選擇性确認和(hé)披露

部分(fēn)上(shàng)市公司存在選擇性會(huì)計(jì)确認和(hé)信息披露的(de)情況，未能(néng)完整反映上(shàng)市公司的(de)實際财務狀況。

一是未将實際控制(zhì)的(de)有(yǒu)限合夥企業(yè)納入合并範圍。個(gè)别上(shàng)市公司參與設立産業(yè)投資基金(jīn)等有(yǒu)限合夥企業(yè)，并作爲唯一的(de)劣後級持有(yǒu)人(rén)，綜合考慮基金(jīn)的(de)設立目的(de)等因素，上(shàng)市公司很可(kě)能(néng)對該基金(jīn)存在控制(zhì)，但(dàn)未将其納入合并範圍；有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司爲有(yǒu)限合夥企業(yè)優先級投資人(rén)提供擔保，直到(dào)2018年該合夥企業(yè)虧損需要上(shàng)市公司對優先級投資人(rén)進行(xíng)補償時，才将該合夥企業(yè)納入合并範圍。

二是在很可(kě)能(néng)承擔賠償責任的(de)情況下，未确認未決訴訟相(xiàng)關損失。部分(fēn)上(shàng)市公司作爲被告涉及未決訴訟，在法院已經判決其敗訴并要求對原告進行(xíng)賠償的(de)情況下，上(shàng)市公司仍以上(shàng)訴爲由未确認相(xiàng)關損失和(hé)預計(jì)負債。

三是未确認因資産棄置義務形成的(de)負債。個(gè)别上(shàng)市公司從事礦山開(kāi)采等業(yè)務，根據相(xiàng)關法律或行(xíng)政法規應承擔地(dì)質環境恢複治理(lǐ)等義務，公司未及時确認上(shàng)述義務所導緻的(de)負債，直至被要求開(kāi)展環境恢複治理(lǐ)等特定事項時才确認。

四是存貨出現大(dà)額減值或核銷，以前年度可(kě)能(néng)未足額結轉營業(yè)成本。個(gè)别上(shàng)市公司當期确認大(dà)額存貨跌價準備或者将存貨大(dà)規模結轉成本，金(jīn)額遠高(gāo)于曆史水(shuǐ)平；個(gè)别上(shàng)市公司通過自查确認内控存在重大(dà)缺陷，導緻存貨盤虧，這些情況表明(míng)上(shàng)市公司以前年度可(kě)能(néng)存在存貨結轉不及時、少(shǎo)計(jì)營業(yè)成本導緻存貨不實等問題。

五是未充分(fēn)披露持續經營存在的(de)重大(dà)不确定性風險。有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司受政策、市場(chǎng)等重大(dà)不利因素影響導緻業(yè)績大(dà)幅下滑，并且該不利影響可(kě)能(néng)會(huì)持續；有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司流動資産遠遠小(xiǎo)于流動負債，營運資金(jīn)爲負，不得不出售經營性資産以緩解資金(jīn)緊張，這些迹象很可(kě)能(néng)表明(míng)公司持續經營存在重大(dà)不确定性風險，但(dàn)公司未明(míng)确披露或避重就輕僅簡單披露其可(kě)能(néng)存在的(de)持續經營問題。

3. 通過構造交易調節利潤

部分(fēn)上(shàng)市公司通過多種方式構造不實或不公允交易，調節利潤，以實現“保殼”等目的(de)。

一是通過構造沒有(yǒu)商業(yè)實質的(de)交易調節利潤。有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司通過小(xiǎo)幅增加對聯營公司的(de)持股比例，認爲能(néng)夠控制(zhì)該聯營企業(yè)，據此對原持有(yǒu)的(de)股權進行(xíng)重估，确認大(dà)額收益；有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司通過高(gāo)價處置子公司小(xiǎo)部分(fēn)股權并認爲喪失控制(zhì)，對剩餘股權進行(xíng)重估并确認處置收益。前述僅通過高(gāo)價買賣小(xiǎo)比例股權的(de)方式産生重估收益，缺乏商業(yè)合理(lǐ)性。

二是通過年末突擊交易增加利潤。有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司在臨近年末挂牌出售土(tǔ)地(dì)并确認處置收益；有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司在年末挂牌轉讓子公司股權，簽訂相(xiàng)應資産轉讓協議并于當年确認處置收益。通常情況下，短時間内公司較難滿足搬遷、解除抵押等土(tǔ)地(dì)交付條件(jiàn)或完成控制(zhì)權的(de)轉移，這類因業(yè)績壓力而進行(xíng)的(de)突擊交易合理(lǐ)性存疑。

三是通過關聯方交易虛增利潤。部分(fēn)上(shàng)市公司出于業(yè)績壓力，将房屋、土(tǔ)地(dì)使用(yòng)權等非流動資産轉讓給關聯方，轉讓價格顯著高(gāo)于市場(chǎng)價格；有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司當年利潤的(de)主要來源是向關聯方出售廠(chǎng)房等資産。上(shàng)市公司因資産處置确認了大(dà)額收益，關聯交易的(de)商業(yè)合理(lǐ)性以及交易價格的(de)公允性值得關注。

總體來看，上(shàng)市公司能(néng)夠較好地(dì)理(lǐ)解并執行(xíng)企業(yè)會(huì)計(jì)準則和(hé)财務信息披露規則，但(dàn)仍有(yǒu)部分(fēn)上(shàng)市公司存在執行(xíng)會(huì)計(jì)準則不到(dào)位、會(huì)計(jì)專業(yè)判斷不合理(lǐ)、信息披露不規範的(de)問題，主要集中在商譽減值、收入确認、金(jīn)融工(gōng)具、股權投資、合并财務報表、非經常性損益等方面。

（一）商譽減值和(hé)相(xiàng)關信息披露問題

1. 商譽初始确認虛高(gāo)

（1）未考慮業(yè)績承諾的(de)影響導緻商譽虛高(gāo)

年報分(fēn)析發現，以高(gāo)業(yè)績承諾爲基礎的(de)高(gāo)估值并購(gòu)現象較爲普遍，高(gāo)業(yè)績承諾意味著(zhe)并購(gòu)方很可(kě)能(néng)在标的(de)資産業(yè)績不達标時收到(dào)來自對手方的(de)或有(yǒu)對價（現金(jīn)或股份），并購(gòu)方應在購(gòu)買日估計(jì)可(kě)能(néng)收到(dào)的(de)或有(yǒu)對價，并單獨确認爲金(jīn)融資産。年報分(fēn)析發現，僅有(yǒu)少(shǎo)數公司能(néng)按照(zhào)會(huì)計(jì)準則的(de)規定充分(fēn)考慮可(kě)能(néng)收回的(de)或有(yǒu)對價，在确定合并對價的(de)同時考慮應單獨确認的(de)金(jīn)融資産。多數公司在購(gòu)買日确定企業(yè)合并成本時未考慮應确認的(de)或有(yǒu)對價因素，導緻在商譽初始确認時高(gāo)估其金(jīn)額。

（2）可(kě)辨認淨資産确認不充分(fēn)導緻商譽虛高(gāo)

年報分(fēn)析發現，并購(gòu)重組交易中普遍存在對被收購(gòu)方可(kě)辨認淨資産确認不充分(fēn)并低估其公允價值的(de)現象。這一現象在新興行(xíng)業(yè)（如(rú)醫藥生物(wù)、傳媒、計(jì)算機等）表現尤爲突出，這些行(xíng)業(yè)的(de)并購(gòu)标的(de)多爲輕資産公司，其商業(yè)價值很可(kě)能(néng)來自于未确認的(de)無形資産（如(rú)客戶關系、合同權益等），對這類資産辨認不充分(fēn)導緻商譽金(jīn)額在初始确認時被高(gāo)估。

2. 商譽減值測試問題

（1）未對商譽進行(xíng)減值測試

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司對企業(yè)合并形成的(de)商譽，在會(huì)計(jì)期末以被并購(gòu)企業(yè)實現當期業(yè)績承諾爲由，認爲商譽不存在減值迹象，未根據會(huì)計(jì)準則規定，不論其是否存在減值迹象，至少(shǎo)應當在每年年度終了進行(xíng)減值測試。

（2）未考慮歸屬于少(shǎo)數股東權益的(de)商譽

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，企業(yè)合并财務報表中反映合并時歸屬于母公司的(de)商譽。在對與商譽相(xiàng)關的(de)資産組進行(xíng)減值測試時，企業(yè)應當調整資産組的(de)賬面價值，将歸屬于少(shǎo)數股東權益的(de)商譽包括在内，根據調整後的(de)資産組賬面價值與其可(kě)收回金(jīn)額進行(xíng)比較，以确定包含商譽的(de)資産組是否發生減值。發生減值的(de)，應當按照(zhào)合并日母公司的(de)持股比例确認歸屬于母公司的(de)商譽減值損失。

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司在對與商譽相(xiàng)關的(de)資産組或資産組組合進行(xíng)減值測試時，未調整資産組的(de)賬面價值，将歸屬于少(shǎo)數股東權益的(de)商譽包括在内，或未按照(zhào)合并日母公司的(de)持股比例确認歸屬于母公司的(de)商譽減值損失。

（3）随意變更商譽所涉及的(de)資産組或資産組組合

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，資産組一經确定，各個(gè)會(huì)計(jì)期間應當保持一緻，不得随意變更。如(rú)需變更，管理(lǐ)層應當證明(míng)該變更是合理(lǐ)的(de)，并進行(xíng)相(xiàng)關信息披露。年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司無合理(lǐ)理(lǐ)由随意變更商譽所涉及的(de)資産組或資産組組合，如(rú)商譽減值測試時的(de)資産組或資産組組合與商譽初始确認時的(de)不一緻，或不同會(huì)計(jì)期間将商譽分(fēn)攤至不同資産組或資産組組合；部分(fēn)上(shàng)市公司因重組等原因導緻商譽所在資産組或資産組組合的(de)構成發生改變時，未重新認定相(xiàng)關資産組或資産組組合，并重新對商譽賬面價值進行(xíng)合理(lǐ)分(fēn)攤。

3. 商譽減值披露不充分(fēn)

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司未按規定充分(fēn)披露商譽減值的(de)相(xiàng)關信息，如(rú)對于商譽減值測試的(de)過程與方法的(de)披露過于簡單，未充分(fēn)披露商譽所在資産組或資産組組合的(de)相(xiàng)關信息；在可(kě)收回金(jīn)額釆用(yòng)資産預計(jì)未來現金(jīn)流量現值确定時，未能(néng)根據準則及相(xiàng)關規定要求披露重要假設及其理(lǐ)由、關鍵參數（如(rú)預測期增長率、穩定期增長率、利潤率、預測期、折現率等）及其确定依據等重要信息。

（二）收入準則相(xiàng)關問題

1. 新收入準則實施相(xiàng)關問題

和(hé)原收入準則相(xiàng)比，新收入準則不再區分(fēn)銷售商品、提供勞務和(hé)建造合同等不同的(de)業(yè)務類型，而是要求所有(yǒu)與客戶之間合同産生的(de)收入采用(yòng)統一的(de)确認标準和(hé)計(jì)量方法，同時對于收入相(xiàng)關信息的(de)披露也(yě)提出了更高(gāo)要求。

年報分(fēn)析發現，新收入準則實施對A+H上(shàng)市公司影響總體不大(dà)，在首次執行(xíng)日存在因重新計(jì)量而調整期初留存收益的(de)上(shàng)市公司數量占比不到(dào)20%,調整淨資産的(de)金(jīn)額占2017年末淨資産的(de)比例很小(xiǎo)。但(dàn)是，部分(fēn)上(shàng)市公司仍存在對新準則理(lǐ)解不到(dào)位、披露不充分(fēn)的(de)問題。

（1）首次執行(xíng)日的(de)累積影響數的(de)調整問題

年報分(fēn)析發現，新收入準則對于上(shàng)市公司的(de)某些業(yè)務産生重新計(jì)量的(de)影響，個(gè)别上(shàng)市公司僅在2018年财務報表中按照(zhào)新收入準則進行(xíng)會(huì)計(jì)處理(lǐ)，而未将相(xiàng)關累積影響數調整首次執行(xíng)日的(de)留存收益。例如(rú)，個(gè)别上(shàng)市公司在2018年按照(zhào)新收入準則要求，将不存在重大(dà)融資成分(fēn)的(de)長期應收款項原确認的(de)相(xiàng)關折現息調整當期财務費用(yòng)淨額，但(dàn)是未對期初留存收益進行(xíng)調整；個(gè)别上(shàng)市公司在2018年度按照(zhào)新收入準則的(de)要求，對于客戶獎勵積分(fēn)的(de)分(fēn)攤方法由剩餘價值法，改爲按照(zhào)提供商品或服務以及獎勵積分(fēn)單獨售價的(de)相(xiàng)對比例進行(xíng)分(fēn)攤，但(dàn)是未對期初留存收益進行(xíng)調整；部分(fēn)上(shàng)市公司對執行(xíng)新收入準則導緻的(de)累積影響數調整首次執行(xíng)日的(de)留存收益時，錯誤地(dì)将影響金(jīn)額全部計(jì)入未分(fēn)配利潤，未相(xiàng)應調整盈餘公積。

（2）對合同資産和(hé)合同負債的(de)重分(fēn)類調整金(jīn)額不正确

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司在對首次執行(xíng)日的(de)資産負債表按照(zhào)新收入準則進行(xíng)調整時，直接将原計(jì)入存貨的(de)已完工(gōng)未結算款和(hé)預收賬款的(de)賬面價值分(fēn)别重分(fēn)類爲合同資産和(hé)合同負債，而未将原計(jì)入存貨跌價準備的(de)虧損合同産生的(de)預計(jì)合同損失重分(fēn)類爲預計(jì)負債，亦未将原預收賬款中包含的(de)增值稅予以扣除。

（3）新收入準則披露問題

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司未遵循新準則規定對收入相(xiàng)關的(de)信息予以充分(fēn)披露。例如(rú)未結合公司具體業(yè)務披露收入确認的(de)會(huì)計(jì)政策，而是完全照(zhào)搬準則規定；未按收入主要類别披露收入的(de)分(fēn)解信息；在披露首次執行(xíng)新收入準則對當年年初财務報表的(de)影響時，僅列示影響的(de)相(xiàng)關項目和(hé)金(jīn)額，未披露調整性質及原因等信息；未披露與原準則相(xiàng)比，執行(xíng)新收入準則對當期财務報表相(xiàng)關項目的(de)影響金(jīn)額等。

2. 收入确認時未考慮銷售商品價款收回的(de)可(kě)能(néng)性

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，銷售商品收入要滿足相(xiàng)關經濟利益很可(kě)能(néng)流入企業(yè)時，才能(néng)予以确認。企業(yè)在确定銷售商品價款收回的(de)可(kě)能(néng)性時，應當結合與客戶交往的(de)經驗、政府有(yǒu)關政策、銀行(xíng)等其他(tā)方面獲取的(de)信息進行(xíng)分(fēn)析。

年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司的(de)商品銷售對價中包含來自政府的(de)補貼，該補貼的(de)申報需要滿足一定條件(jiàn)，公司在發出商品時即确認收入，而未考慮商品銷售價款收回的(de)不确定性。例如(rú)，新能(néng)源汽車(chē)補貼政策要求部分(fēn)類型新能(néng)源汽車(chē)累計(jì)行(xíng)駛裏程達到(dào)規定公裏數才能(néng)取得補貼資金(jīn)。公司應根據政府補貼政策，結合以往賣出車(chē)輛的(de)行(xíng)駛數據、買方實際運營能(néng)力、信譽狀況以及銷售合同條款中有(yǒu)關車(chē)輛所有(yǒu)權、在買方無法獲取補貼款時對相(xiàng)關價款的(de)追償權等，判斷商品銷售價款收回的(de)可(kě)能(néng)性。對于已經發出、但(dàn)尚未滿足收入确認條件(jiàn)的(de)車(chē)輛，應根據銷售合同中有(yǒu)關車(chē)輛所有(yǒu)權、無法獲得補貼款時對客戶的(de)追償權等約定，結合車(chē)輛的(de)損耗情況以及買方的(de)還款能(néng)力等因素，估計(jì)相(xiàng)關存貨的(de)可(kě)變現淨值，并相(xiàng)應計(jì)提存貨跌價準備。

3. 未正确區分(fēn)應收賬款減值和(hé)收入調整

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，企業(yè)應當以從購(gòu)貨方已收或應收的(de)合同或協議價款爲基礎計(jì)量收入。對于因所提供商品或服務相(xiàng)關的(de)原因，導緻合同價款發生變化或調整的(de)，如(rú)商業(yè)折扣、銷售折讓等，應相(xiàng)應調整收入金(jīn)額。對于銷售商品或提供勞務确認的(de)應收款項，企業(yè)應當在資産負債表日基于信用(yòng)風險進行(xíng)減值測試。

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司未區分(fēn)原因，簡單将預計(jì)無法從客戶收回的(de)全部或部分(fēn)應收賬款計(jì)提壞賬準備。對于無法收回的(de)應收賬款，上(shàng)市公司應對其原因進行(xíng)分(fēn)析。如(rú)果是因所銷售的(de)商品或者提供的(de)勞務本身未達到(dào)合同要求，或是向客戶提供了折扣等因素，導緻客戶無需支付合同款項，應當作爲合同對價的(de)調整，将預計(jì)無法收回的(de)款項沖減收入；如(rú)果是由于在後續期間相(xiàng)關情況發生變化導緻前期确認的(de)應收賬款（例如(rú)應收政府節能(néng)補貼款）無法收回，應将其視爲對商品銷售收入估計(jì)的(de)調整，将預計(jì)無法收回的(de)補貼款沖減當期收入；如(rú)果是由于客戶的(de)信用(yòng)風險導緻款項很可(kě)能(néng)無法收回，則應當對該應收賬款進行(xíng)減值測試，并根據減值測試的(de)結果計(jì)提壞賬準備。

4. 錯誤地(dì)将置換産能(néng)減量指标産生的(de)收益列報爲收入

年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司按照(zhào)“三去一降一補”政策關閉退出部分(fēn)礦井或其他(tā)落後産能(néng)，并将減量的(de)産能(néng)指标進行(xíng)公開(kāi)交易，取得的(de)價款作爲當期收入。對于此類交易，上(shàng)市公司應根據交易實質進行(xíng)會(huì)計(jì)處理(lǐ)：如(rú)果認爲交易實質類似于公司轉讓其無形資産，相(xiàng)關收益應列報爲資産處置收益；如(rú)果認爲是源于政府的(de)特定政策而從事該置換交易并獲取補貼的(de)，相(xiàng)關收益應列報爲其他(tā)收益。

（三）金(jīn)融工(gōng)具準則相(xiàng)關問題

1. 新金(jīn)融工(gōng)具準則實施相(xiàng)關問題

與原金(jīn)融工(gōng)具準則相(xiàng)比，新金(jīn)融工(gōng)具準則按照(zhào)企業(yè)持有(yǒu)金(jīn)融資産的(de)“業(yè)務模式”和(hé)“金(jīn)融資産合同現金(jīn)流量特征”将金(jīn)融資産分(fēn)類由“四分(fēn)類”改爲“三分(fēn)類”，新的(de)分(fēn)類标準充分(fēn)考慮金(jīn)融工(gōng)具特點，同時與企業(yè)對金(jīn)融工(gōng)具的(de)管理(lǐ)和(hé)運營模式相(xiàng)結合；将金(jīn)融資産減值會(huì)計(jì)由“已發生損失法”改爲“預期損失法”，更加及時、足額地(dì)計(jì)提金(jīn)融資産減值準備；同時進一步優化信息披露相(xiàng)關要求。2018年A+H股上(shàng)市公司首次執行(xíng)新金(jīn)融工(gōng)具準則，總體而言，新金(jīn)融工(gōng)具準則過渡轉換較爲平穩，對A+H股上(shàng)市公司影響不大(dà)。上(shàng)市公司能(néng)夠掌握和(hé)運用(yòng)新金(jīn)融工(gōng)具準則的(de)相(xiàng)關規定進行(xíng)會(huì)計(jì)核算和(hé)信息披露，但(dàn)在執行(xíng)中仍存在分(fēn)類不合理(lǐ)、減值不正确、信息披露不充分(fēn)等問題。

（1）金(jīn)融資産分(fēn)類相(xiàng)關問題

根據新金(jīn)融工(gōng)具準則，對于具備與基本借貸安排相(xiàng)一緻的(de)合同現金(jīn)流量特征的(de)金(jīn)融資産，如(rú)果公司管理(lǐ)該金(jīn)融資産的(de)業(yè)務模式既以收取合同現金(jīn)流量又(yòu)以出售爲目标，則該項金(jīn)融資産應分(fēn)類爲以公允價值計(jì)量且其變動計(jì)入其他(tā)綜合收益的(de)金(jīn)融資産。

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司出于資金(jīn)壓力或者其他(tā)原因，将應收票據以貼現或背書(shū)等形式轉讓并終止确認，且該類業(yè)務發生較爲頻繁、涉及金(jīn)額也(yě)較大(dà)。在這種情況下，上(shàng)市公司管理(lǐ)該應收票據的(de)業(yè)務模式可(kě)能(néng)不是以收取合同現金(jīn)流量爲目标，導緻其持有(yǒu)的(de)應收票據不應被劃分(fēn)爲以攤餘成本計(jì)量的(de)金(jīn)融資産。

（2）金(jīn)融工(gōng)具減值相(xiàng)關問題

一是預期信用(yòng)損失的(de)核算範圍有(yǒu)誤。根據新金(jīn)融工(gōng)具準則，企業(yè)分(fēn)類爲以攤餘成本計(jì)量的(de)金(jīn)融資産、以公允價值計(jì)量且其變動計(jì)入其他(tā)綜合收益的(de)金(jīn)融資産和(hé)财務擔保合同等均需按準則要求采用(yòng)“預期信用(yòng)損失法”進行(xíng)減值測試。年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司針對應收票據、應收關聯方往來款，以及金(jīn)額重大(dà)的(de)對外财務擔保合同，未按規定計(jì)提相(xiàng)關預期信用(yòng)損失。

二是預期信用(yòng)損失階段劃分(fēn)不正确。根據新金(jīn)融工(gōng)具準則，企業(yè)應将金(jīn)融工(gōng)具發生信用(yòng)減值的(de)過程按照(zhào)信用(yòng)風險程度分(fēn)爲三個(gè)階段，并在資産負債表日評估金(jīn)融工(gōng)具信用(yòng)風險自初始确認後是否已顯著增加，對于不同階段金(jīn)融工(gōng)具的(de)減值應用(yòng)不同的(de)會(huì)計(jì)處理(lǐ)方法。年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司對于金(jīn)融工(gōng)具減值的(de)三階段劃分(fēn)不正确，沒有(yǒu)在資産負債表日評估金(jīn)融工(gōng)具的(de)信用(yòng)風險自初始确認後是否已顯著增加，以及是否已發生信用(yòng)減值，籠統地(dì)将信用(yòng)減值都(dōu)劃分(fēn)爲第一階段。例如(rú)，對于債務人(rén)已申請破産的(de)長期應收款，應屬于初始确認後已發生信用(yòng)減值的(de)金(jīn)融資産，上(shàng)市公司未将其劃分(fēn)爲第三階段，未按照(zhào)整個(gè)存續期的(de)預期信用(yòng)損失計(jì)量損失準備。

三是預期信用(yòng)損失模型的(de)計(jì)量問題。根據新金(jīn)融工(gōng)具準則，企業(yè)需要按照(zhào)預期信用(yòng)損失模型計(jì)量相(xiàng)關金(jīn)融資産的(de)減值損失并進行(xíng)适當披露。企業(yè)在評估預期信用(yòng)損失時應當考慮所有(yǒu)合理(lǐ)且有(yǒu)依據的(de)信息，包括前瞻性信息，合理(lǐ)确定相(xiàng)關資産的(de)減值方法和(hé)減值參數，并在每個(gè)資産負債表日進行(xíng)重新評估。年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司并未在新金(jīn)融工(gōng)具準則的(de)轉換日對應收賬款和(hé)應收票據等金(jīn)融資産的(de)減值準備做任何調整，預期信用(yòng)損失的(de)計(jì)量參數與原金(jīn)融工(gōng)具準則下的(de)參數也(yě)基本相(xiàng)同，可(kě)能(néng)并未恰當考慮預期信用(yòng)損失模型的(de)相(xiàng)關規定并進行(xíng)相(xiàng)應的(de)會(huì)計(jì)處理(lǐ)。

（3）新金(jīn)融工(gōng)具準則的(de)披露問題

根據新金(jīn)融工(gōng)具準則，企業(yè)應當披露信用(yòng)風險相(xiàng)關定性及定量的(de)信息，如(rú)風險管理(lǐ)實務、信用(yòng)風險是否顯著增加的(de)判斷标準、确定已發生信用(yòng)減值的(de)依據、如(rú)何考慮前瞻性信息、金(jīn)融工(gōng)具減值相(xiàng)關的(de)輸入值、假設和(hé)估值技術(shù)、預期信用(yòng)損失三階段的(de)情況等。在首次執行(xíng)當年，企業(yè)還應當按照(zhào)準則的(de)銜接規定披露相(xiàng)關信息。年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司執行(xíng)新金(jīn)融工(gōng)具準則存在披露不充分(fēn)的(de)問題，例如(rú)對于金(jīn)融資産的(de)預期信用(yòng)損失沒有(yǒu)充分(fēn)披露具體參數的(de)确定方法，前瞻性信息的(de)考慮因素，預期信用(yòng)損失三階段的(de)情況以及準則規定的(de)其他(tā)關鍵定性和(hé)定量信息。在披露首次執行(xíng)新金(jīn)融工(gōng)具準則對當年年初财務報表的(de)影響時，僅列示影響的(de)相(xiàng)關項目和(hé)金(jīn)額，未披露調整性質及原因以及準則規定的(de)其他(tā)信息。

2. 金(jīn)融資産減值的(de)确認時點

（1）存在減值的(de)客觀證據時

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司的(de)金(jīn)融資産在以前年度已經存在減值的(de)客觀證據，但(dàn)未計(jì)提減值準備，導緻2018年集中确認大(dà)額資産減值損失，存在“洗大(dà)澡”的(de)嫌疑。例如(rú)，個(gè)别上(shàng)市公司的(de)債務人(rén)在以前年度已經出現了違約、敗訴、失信等行(xíng)爲，但(dàn)是未針對其應收賬款單項計(jì)提合理(lǐ)的(de)壞賬準備；個(gè)别上(shàng)市公司在以前年度已發現其投資的(de)企業(yè)發生巨額虧損，并已向法院申請強制(zhì)執行(xíng)以收回投資，但(dàn)是未對可(kě)供出售金(jīn)融資産計(jì)提減值；部分(fēn)上(shàng)市公司在2018年對各類應收款項、其他(tā)應收賬款等資産進行(xíng)全面清查，并集中确認大(dà)額減值損失。

（2）對已處置子公司的(de)應收款項未計(jì)提壞賬準備

上(shàng)市公司對子公司的(de)應收款項需在合并報表中抵銷，但(dàn)在處置子公司後，應在處置時點對被處置子公司的(de)應收款項進行(xíng)減值測試，并根據減值測試結果充分(fēn)計(jì)提壞賬準備。年報分(fēn)析發現，有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司在處置虧損的(de)子公司後，仍擁有(yǒu)對該公司金(jīn)額重大(dà)的(de)應收款項。被處置的(de)子公司已資不抵債，償債能(néng)力明(míng)顯不足，但(dàn)上(shàng)市公司未對相(xiàng)關應收款項計(jì)提充分(fēn)的(de)壞賬準備。

3. 未正确區分(fēn)金(jīn)融負債和(hé)權益工(gōng)具

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司合并範圍内的(de)結構化主體爲有(yǒu)限壽命的(de)主體（例如(rú)明(míng)确約定合夥期限的(de)合夥企業(yè)），上(shàng)市公司在合并報表中将該結構化主體其他(tā)投資人(rén)的(de)出資分(fēn)類爲少(shǎo)數股東權益。對于此類結構化主體其他(tā)投資人(rén)的(de)出資，在個(gè)别報表層面和(hé)合并報表層面應當分(fēn)别考慮。在有(yǒu)限合夥企業(yè)個(gè)别報表層面，如(rú)果其僅在清算時才有(yǒu)義務向投資方按比例交付其淨資産，且同時滿足特殊金(jīn)融工(gōng)具的(de)其他(tā)特征，應分(fēn)類爲權益工(gōng)具。在合并報表層面，企業(yè)集團作爲一個(gè)整體，由于該結構化主體到(dào)期清算是确定事件(jiàn)且不受企業(yè)集團的(de)控制(zhì)，在清算時承擔了向其他(tā)方交付現金(jīn)的(de)義務，應當将其他(tā)方的(de)出資分(fēn)類金(jīn)融負債。

4. 未正确核算與股權投資相(xiàng)關的(de)衍生工(gōng)具

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則，衍生工(gōng)具如(rú)果附屬于一項金(jīn)融工(gōng)具但(dàn)根據合同規定可(kě)以獨立于該金(jīn)融工(gōng)具進行(xíng)轉讓，或者具有(yǒu)與該金(jīn)融工(gōng)具不同的(de)交易對手方，則該衍生工(gōng)具不是嵌入衍生工(gōng)具，應當作爲一項單獨存在的(de)衍生工(gōng)具處理(lǐ)。年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司與被投資公司簽訂投資協議的(de)同時與其他(tā)投資方約定上(shàng)市公司自其他(tā)投資方收取約定收益，不再享有(yǒu)被投資公司的(de)損益。兩份協議交易對手不同，應當視爲兩項單獨的(de)工(gōng)具，分(fēn)别進行(xíng)會(huì)計(jì)處理(lǐ)。具體而言，上(shàng)市公司對被投資公司的(de)股權投資應當按照(zhào)長期股權投資準則或金(jīn)融工(gōng)具準則進行(xíng)處理(lǐ)，上(shàng)市公司與其他(tā)投資方之間的(de)安排應當作爲衍生工(gōng)具進行(xíng)處理(lǐ)。

5. 錯誤地(dì)抵銷金(jīn)融資産和(hé)金(jīn)融負債

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則，金(jīn)融資産和(hé)金(jīn)融負債應當在資産負債表内分(fēn)别列示，不得相(xiàng)互抵銷，除非可(kě)以同時滿足以下兩個(gè)條件(jiàn)：第一，企業(yè)具有(yǒu)抵銷已确認金(jīn)額的(de)法定權利，且該種法定權利是當期可(kě)執行(xíng)的(de)；第二，企業(yè)計(jì)劃以淨額結算，或同時變現該金(jīn)融資産和(hé)清償該金(jīn)融負債。年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司對同一公司具有(yǒu)應收賬款和(hé)應付賬款，該公司已進入破産清算程序，上(shàng)市公司預計(jì)很可(kě)能(néng)無法收回其應收賬款，但(dàn)卻将對該公司的(de)應收賬款與應付賬款進行(xíng)抵銷，按淨額計(jì)提壞賬準備。

6. 錯誤地(dì)将未到(dào)期已保理(lǐ)的(de)商業(yè)彙票終止确認

根據票據法及企業(yè)會(huì)計(jì)準則相(xiàng)關規定，在轉讓合同中未明(míng)确約定不附追索權的(de)情況下，商業(yè)承兌彙票即使貼現、背書(shū)或保理(lǐ)，與其所有(yǒu)權相(xiàng)關的(de)主要風險并沒有(yǒu)轉移，不滿足終止确認條件(jiàn)。年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司終止确認了未到(dào)期已保理(lǐ)的(de)商業(yè)承兌彙票，票據到(dào)期被拒付，公司對相(xiàng)關的(de)追索訴訟确認預計(jì)負債，并披露爲非經常性損益。商業(yè)承兌彙票的(de)信用(yòng)風險較高(gāo)，在附有(yǒu)追索權進行(xíng)保理(lǐ)的(de)情況下不應終止确認，同時應确認相(xiàng)關金(jīn)融負債；如(rú)果保理(lǐ)後被拒付，上(shàng)市公司應當對該應收票據計(jì)提壞賬準備，并計(jì)入經常性損益。

7. 未正确計(jì)量長期借款手續費

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則，企業(yè)初始确認金(jīn)融資産或金(jīn)融負債時，如(rú)果以攤餘成本計(jì)量，則相(xiàng)關交易費用(yòng)應當計(jì)入初始确認金(jīn)額。年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司将取得的(de)長期借款作爲以攤餘成本計(jì)量的(de)金(jīn)融負債，卻将取得該借款發生的(de)手續費、财務顧問費等相(xiàng)關交易費用(yòng)單獨列報爲長期待攤費用(yòng)。

（四）股權投資相(xiàng)關問題

1. 金(jīn)融工(gōng)具與長期股權投資分(fēn)類不正确

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，當公司對被投資單位具有(yǒu)共同控制(zhì)或重大(dà)影響時，應将所持被投資單位股權作爲以權益法核算的(de)長期股權投資進行(xíng)會(huì)計(jì)處理(lǐ)。

年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司在對被投資單位持股比例未發生變化的(de)情況下，将所持股權從可(kě)供出售金(jīn)融資産轉爲以權益法核算的(de)長期股權投資，同時将該股權的(de)公允價值與賬面價值的(de)差額，以及其他(tā)綜合收益中累計(jì)公允價值變動計(jì)入投資收益。一般而言，被投資單位股權結構及對被投資單位持股比例等未發生變化的(de)情況下，公司不應在不同的(de)會(huì)計(jì)期間，就該股權是否對被投資單位存在重大(dà)影響，作出不同的(de)會(huì)計(jì)判斷。

2. 長期股權投資權益法核算未遵循準則規定

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司對聯營企業(yè)和(hé)合營企業(yè)的(de)長期股權投資采用(yòng)權益法核算存在的(de)問題包括：一是上(shàng)市公司未以取得投資時被投資企業(yè)可(kě)辨認淨資産的(de)公允價值爲基礎，對被投資企業(yè)的(de)淨利潤進行(xíng)調整後确認投資收益；二是上(shàng)市公司對于向聯營企業(yè)出售資産形成的(de)未實現内部交易損益，未按投資比例進行(xíng)抵銷；三是上(shàng)市公司喪失對聯營企業(yè)的(de)重大(dà)影響，在将長期股權投資轉入金(jīn)融資産核算時，未以喪失重大(dà)影響之日該股權投資的(de)公允價值作爲金(jīn)融資産的(de)初始成本；四是上(shàng)市公司處置聯營企業(yè)部分(fēn)股權但(dàn)未喪失重大(dà)影響，在确認處置損益時，未将長期股權投資賬面價值中包含的(de)内含商譽金(jīn)額按比例結轉；五是上(shàng)市公司對被投資企業(yè)喪失控制(zhì)權但(dàn)仍有(yǒu)重大(dà)影響，個(gè)别報表中對剩餘股權未視同自取得時即采用(yòng)權益法核算進行(xíng)調整。

3. 權益法核算的(de)股權投資有(yǒu)關的(de)遞延所得稅問題

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，與長期股權投資相(xiàng)關的(de)應納稅暫時性差異，如(rú)果投資企業(yè)能(néng)夠控制(zhì)暫時性差異轉回的(de)時間，并且該暫時性差異在可(kě)預見的(de)未來很可(kě)能(néng)不會(huì)轉回，不應确認相(xiàng)關的(de)遞延所得稅負債。對于采用(yòng)權益法核算并拟長期持有(yǒu)的(de)聯營企業(yè)投資通常屬于這種情形。

年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司董事會(huì)已經通過了轉讓其所持有(yǒu)的(de)聯營企業(yè)股權的(de)議案，并且已經收到(dào)交易對方支付的(de)股權轉讓款，表明(míng)其對該聯營企業(yè)股權投資的(de)持有(yǒu)意圖已經由長期持有(yǒu)變爲對外出售，但(dàn)是公司未就該長期股權投資賬面價值高(gāo)于計(jì)稅基礎所産生的(de)暫時性差異确認相(xiàng)關遞延所得稅負債。

4. 未正确計(jì)量或有(yǒu)對價公允價值

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，非同一控制(zhì)下企業(yè)合并中，購(gòu)買方應将合并協議約定的(de)或有(yǒu)對價按照(zhào)其在購(gòu)買日的(de)公允價值計(jì)入企業(yè)合并成本，并确認相(xiàng)應的(de)資産或負債；屬于金(jīn)融工(gōng)具的(de)，應以公允價值進行(xíng)後續計(jì)量。涉及股份補償的(de)，或有(yǒu)對價的(de)公允價值應當以根據協議确定的(de)補償股份數，乘以或有(yǒu)對價确認時該股份的(de)市價計(jì)算，同時考慮标的(de)企業(yè)未來業(yè)績預測情況、或有(yǒu)對價支付方信用(yòng)風險及償付能(néng)力、其他(tā)方連帶擔保責任、貨币時間價值等因素。

年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司在資産負債表日對或有(yǒu)對價形成的(de)金(jīn)融資産進行(xíng)後續計(jì)量時，錯誤地(dì)采用(yòng)補償協議中約定的(de)發行(xíng)價格确定補償股份的(de)公允價值，未采用(yòng)資産負債表日公司股票的(de)市場(chǎng)交易價格。此外，個(gè)别上(shàng)市公司在出售方持有(yǒu)的(de)公司股份已被質押或凍結的(de)情況下，仍然簡單将合同約定需返還的(de)金(jīn)額認定爲該金(jīn)融資産的(de)公允價值，而未考慮取得該股份補償的(de)可(kě)能(néng)性等因素對或有(yǒu)對價計(jì)量的(de)影響。

（五）企業(yè)合并與合并财務報表相(xiàng)關問題

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，合并報表範圍應當以控制(zhì)爲基礎予以确定。控制(zhì)是指投資方擁有(yǒu)對被投資方的(de)權力，通過參與被投資方的(de)相(xiàng)關活動而享有(yǒu)可(kě)變回報，并且有(yǒu)能(néng)力運用(yòng)對被投資方的(de)權力影響其回報金(jīn)額。投資方應綜合考慮所有(yǒu)相(xiàng)關事實和(hé)情況判斷是否享有(yǒu)控制(zhì)，如(rú)被投資方的(de)設立目的(de)、相(xiàng)關活動以及如(rú)何對相(xiàng)關活動作出決策、投資方享有(yǒu)的(de)權利是否使其目前有(yǒu)能(néng)力主導被投資方的(de)活動等。

1. 對結構化主體的(de)控制(zhì)判斷不正确

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司僅基于有(yǒu)限合夥人(rén)的(de)身份，就認爲對其投資的(de)合夥企業(yè)不具有(yǒu)控制(zhì)，未納入合并報表範圍。例如(rú)有(yǒu)的(de)上(shàng)市公司作爲有(yǒu)限合夥人(rén)持有(yǒu)結構化主體99%份額，剩餘1%份額由普通合夥人(rén)持有(yǒu)，普通合夥人(rén)作爲執行(xíng)事務合夥人(rén)負責結構化主體日常事務的(de)管理(lǐ)并收取固定報酬。該結構化主體的(de)設立目的(de)是服務于上(shàng)市公司的(de)并購(gòu)或融資需求，上(shàng)市公司參與并主導其設立。這種情況下，上(shàng)市公司依據持有(yǒu)的(de)份額按比例承擔和(hé)分(fēn)享了該結構化主體絕大(dà)部分(fēn)的(de)風險和(hé)可(kě)變回報，并且結合其設立目的(de)，應将其納入合并報表範圍。

2. 對喪失控制(zhì)權的(de)判斷不正确

年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司僅通過與其他(tā)投資方簽署附期限的(de)一緻行(xíng)動協議或将子公司部分(fēn)表決權暫時授予其他(tā)股東就認定不再控制(zhì)該子公司；個(gè)别上(shàng)市公司在對子公司持股比例未發生變化的(de)情況下，僅通過改變子公司章(zhāng)程、協議或投票權等約定就認爲喪失對子公司的(de)控制(zhì)，并确認了股權處置收益。

3. 未将主動申請破産重整的(de)子公司納入合并範圍

年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司的(de)控股股東向法院提請對淨資産爲負的(de)子公司進行(xíng)破産重整，法院指定某律師(shī)事務所爲管理(lǐ)人(rén)後，上(shàng)市公司便不再将其納入合并範圍，并将已在合并報表中确認的(de)超額虧損轉入當期投資收益。大(dà)多數情況下，破産重整的(de)公司在管理(lǐ)人(rén)的(de)監管和(hé)幫助下，通過業(yè)務重整和(hé)債務調整，擺脫經營困難，重獲經營能(néng)力，不能(néng)簡單以進入破産重整即認爲喪失對子公司的(de)控制(zhì)。

（六）非經常性損益

根據《公開(kāi)發行(xíng)證券的(de)公司信息披露解釋性公告第1号---非經常性損益》（2008年修訂），非經常性損益是指與公司正常經營業(yè)務無直接關系，以及雖與正常經營業(yè)務相(xiàng)關，但(dàn)由于其性質特殊和(hé)偶發性，影響報表使用(yòng)人(rén)對公司經營業(yè)績和(hé)盈利能(néng)力做出正常判斷的(de)各項交易和(hé)事項産生的(de)損益。上(shàng)市公司應對照(zhào)非經常性損益的(de)定義，綜合考慮相(xiàng)關損益同公司正常經營業(yè)務的(de)關聯程度以及可(kě)持續性，結合自身實際情況做出合理(lǐ)判斷。

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司對非經常性損益的(de)認定不正确，主要表現爲：一是将與日常經營活動相(xiàng)關事項産生的(de)損益，如(rú)處置積壓存貨産生的(de)損失、子公司因失去主要客戶而産生的(de)停工(gōng)損失等認定爲非經常性損益；二是未根據公司經營特征、相(xiàng)關交易和(hé)事項發生的(de)頻次及性質進行(xíng)判斷，将處置子公司、聯營公司股權産生的(de)投資收益作爲經常性損益披露；三是将股權激勵計(jì)劃等待期内攤銷确認的(de)相(xiàng)關費用(yòng)作爲非經常性損益披露，或将取消股權激勵計(jì)劃确認的(de)加速行(xíng)權費用(yòng)作爲經常性損益披露；四是未正确區分(fēn)減值損失與資産處置損失，将處置長期資産時未及時足額計(jì)提減值準備的(de)部分(fēn)确認爲處置損失，并計(jì)入非經常性損益；五是僅将計(jì)入營業(yè)外收支的(de)項目作爲非經常性損益披露，而未考慮計(jì)入“其他(tā)收益”和(hé)“資産處置收益”的(de)項目等。

（七）列報和(hé)披露

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，企業(yè)應當遵循與财務報表列報相(xiàng)關的(de)準則規定，正确列報企業(yè)的(de)财務狀況、經營成果和(hé)現金(jīn)流量，并充分(fēn)披露與理(lǐ)解财務報表相(xiàng)關的(de)重要信息，以向财務報表使用(yòng)者提供決策有(yǒu)用(yòng)信息。

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司在編制(zhì)财務報表時，存在列報不規範、披露不充分(fēn)的(de)問題。

1. 資産和(hé)負債的(de)流動和(hé)非流動分(fēn)類問題

資産負債表上(shàng)的(de)資産和(hé)負債應當按照(zhào)流動性分(fēn)别分(fēn)爲流動資産和(hé)非流動資産、流動負債和(hé)非流動負債進行(xíng)列示。

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司對資産和(hé)負債的(de)流動性分(fēn)類存在以下問題：

一是未将長期借款保證金(jīn)列示爲非流動資産。部分(fēn)上(shàng)市公司在銀行(xíng)存入爲取得該銀行(xíng)長期借款提供質押擔保的(de)保證金(jīn)，在相(xiàng)關長期借款清償之前，公司不能(néng)支取或使用(yòng)該保證金(jīn)，應列示爲非流動資産。

二是未将附投資人(rén)回售權的(de)應付債券列示爲流動負債。部分(fēn)上(shàng)市公司發行(xíng)附回售選擇權的(de)公司債券，面臨投資人(rén)可(kě)能(néng)于資産負債表日起一年内行(xíng)使該回售選擇權。在這種情況下，上(shàng)市公司無權自主地(dì)将清償該債券的(de)義務推遲至資産負債表日後一年以上(shàng)，應列示爲一年内到(dào)期的(de)流動負債。

三是未将企業(yè)承擔的(de)回購(gòu)限制(zhì)性股票的(de)義務列示爲流動負債。部分(fēn)上(shàng)市公司授予員工(gōng)限制(zhì)性股票，并在員工(gōng)離(lí)職或未滿足業(yè)績條件(jiàn)時承擔股票回購(gòu)義務。由于公司無法控制(zhì)員工(gōng)是否在資産負債表日後一年以内離(lí)職，也(yě)無權自主地(dì)将清償時間推遲至資産負債表日後一年以上(shàng)，應将承擔的(de)回購(gòu)限制(zhì)性股票的(de)義務相(xiàng)關的(de)負債列示爲流動負債。

2. 持有(yǒu)待售和(hé)終止經營問題

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，企業(yè)主要通過出售而非持續使用(yòng)一項非流動資産或處置組收回其賬面價值的(de)，應當在其滿足特定條件(jiàn)時，劃分(fēn)爲持有(yǒu)待售類别。企業(yè)在利潤表中列示的(de)終止經營損益應當包括終止經營的(de)減值損失和(hé)轉回金(jīn)額等經營損益及處置損益。對于當期列報的(de)終止經營，企業(yè)應當在當期财務報表中，将原作爲持續經營損益列報的(de)信息重新作爲可(kě)比會(huì)計(jì)期間的(de)終止經營損益列報。

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司已簽訂處置土(tǔ)地(dì)使用(yòng)權及地(dì)上(shàng)建築物(wù)的(de)合同，并于資産負債表日前收到(dào)部分(fēn)交易價款，相(xiàng)關非流動資産符合持有(yǒu)待售的(de)判斷标準，但(dàn)未被分(fēn)類爲持有(yǒu)待售資産，亦未披露相(xiàng)關處置費用(yòng)及公允價值等信息；部分(fēn)上(shàng)市公司在報告期内處置子公司構成終止經營，在利潤表中列報終止經營淨利潤時，未包括處置該子公司的(de)處置損益，亦未将可(kě)比期間相(xiàng)關信息重新列報爲終止經營淨利潤。

3. 現金(jīn)流量表相(xiàng)關問題

根據企業(yè)會(huì)計(jì)準則及相(xiàng)關規定，現金(jīn)流量表中的(de)投資活動，是指企業(yè)長期資産的(de)購(gòu)建和(hé)不包括在現金(jīn)等價物(wù)範圍的(de)投資及其處置活動。籌資活動，是指導緻企業(yè)資本及債務規模和(hé)構成發生變化的(de)活動。經營活動，是指企業(yè)投資活動和(hé)籌資活動以外的(de)所有(yǒu)交易和(hé)事項。

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司在編制(zhì)現金(jīn)流量表時存在以下問題：一是未将劃分(fēn)爲持有(yǒu)待售類别子公司的(de)非受限貨币資金(jīn)包括在現金(jīn)和(hé)現金(jīn)等價物(wù)中；二是将收到(dào)的(de)與資産相(xiàng)關的(de)政府補助、代扣代繳個(gè)稅手續費返還分(fēn)類爲投資活動現金(jīn)流量，未分(fēn)類爲經營活動現金(jīn)流量；三是将與定期存單存入或到(dào)期相(xiàng)關的(de)資金(jīn)收付分(fēn)類爲經營活動現金(jīn)流量，未分(fēn)類爲投資活動現金(jīn)流量；四是未綜合考慮與關聯企業(yè)之間是否存在業(yè)務往來等因素，簡單将與關聯企業(yè)之間的(de)資金(jīn)往來全部分(fēn)類爲經營活動現金(jīn)流量；五是在合并報表中将購(gòu)買子公司少(shǎo)數股權支付的(de)現金(jīn)分(fēn)類爲投資活動現金(jīn)流量，未分(fēn)類爲籌資活動現金(jīn)流量。

4. 每股收益列報問題

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司在報告期内以資本公積金(jīn)轉增資本，但(dàn)是未按調整後的(de)股份數重新計(jì)算比較期間的(de)每股收益，導緻各列報期間的(de)每股收益信息不可(kě)比。

5. 其他(tā)披露問題

除上(shàng)述提及的(de)問題之外，部分(fēn)上(shàng)市公司還存在對報告期業(yè)績産生重大(dà)影響的(de)交易和(hé)事項披露不充分(fēn)的(de)問題，例如(rú)，上(shàng)市公司在報告期因轉讓合同權利和(hé)出售債權确認大(dà)額收益，占當年利潤總額的(de)比例超過100%，上(shàng)市公司在年報中對該交易的(de)相(xiàng)關信息披露甚少(shǎo)。此外，個(gè)别上(shàng)市公司在年報中披露的(de)信息存在低級錯誤，或者無法勾稽、前後矛盾等問題。

目前，主闆上(shàng)市公司已全面執行(xíng)企業(yè)内部控制(zhì)規範體系，除上(shàng)市首年豁免披露等特定情形外，所有(yǒu)主闆上(shàng)市公司應在披露2018年年度報告的(de)同時披露内部控制(zhì)評價報告和(hé)内部控制(zhì)審計(jì)報告。對于中小(xiǎo)闆和(hé)創業(yè)闆上(shàng)市公司，近年來深交所規則層面也(yě)加強了内控信息披露和(hé)相(xiàng)關鑒證要求。截至2019年4月(yuè)30日，滬深交易所A股上(shàng)市公司共有(yǒu)2,709家發布了2018年度内部控制(zhì)審計(jì)或鑒證報告。其中标準無保留意見2,571家，占比94.91%；帶強調事項段的(de)無保留意見60家，占比2.21%；保留意見3家，占比0.11%；無法表示意見1家，占比0.04%；否定意見74家，占比2.73%。

總體來看，上(shàng)市公司基本能(néng)夠遵循相(xiàng)關内部控制(zhì)信息披露要求，但(dàn)仍存在内部控制(zhì)評價報告内容不完整、内部控制(zhì)評價報告内容前後矛盾或與年度報告内容不一緻、财務報告内部控制(zhì)缺陷和(hé)非财務報告内部控制(zhì)缺陷區分(fēn)不準确等問題。

（一）内部控制(zhì)評價報告内容不完整

根據《公開(kāi)發行(xíng)證券的(de)公司信息披露編報規則第21号——年度内部控制(zhì)評價報告的(de)一般規定》（以下簡稱21号文(wén)）的(de)相(xiàng)關要求，内部控制(zhì)評價範圍應當披露納入評價範圍的(de)主要單位、業(yè)務和(hé)事項以及高(gāo)風險領域，并披露納入評價範圍單位資産總額占公司合并财務報表資産總額的(de)百分(fēn)比及營業(yè)收入合計(jì)占公司合并财務報表營業(yè)收入總額的(de)百分(fēn)比。年報分(fēn)析發現，一些上(shàng)市公司未按要求披露納入評價範圍單位資産總額占公司合并财務報表資産總額百分(fēn)比等相(xiàng)關信息。

21号文(wén)規定，内部控制(zhì)評價工(gōng)作的(de)信息披露要求包括内部控制(zhì)評價範圍、内部控制(zhì)評價工(gōng)作依據及内部控制(zhì)缺陷認定标準，以及内部控制(zhì)缺陷認定及整改情況。年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司未披露缺陷認定标準等相(xiàng)關信息；某些上(shàng)市公司重大(dà)及重要缺陷的(de)整改情況披露不完整，未披露拟采取的(de)具體整改計(jì)劃、整改責任人(rén)、預計(jì)完成時間等信息；個(gè)别上(shàng)市公司存在内部控制(zhì)缺陷長期未得到(dào)有(yǒu)效整改的(de)情況。

（二）内部控制(zhì)評價報告内容前後矛盾或與年報内容不一緻

年報分(fēn)析發現，部分(fēn)上(shàng)市公司存在内部控制(zhì)評價報告前後矛盾或與年報内容不一緻的(de)情況。個(gè)别上(shàng)市公司内部控制(zhì)評價報告評價結論指出不存在财務報告内部控制(zhì)重大(dà)缺陷，但(dàn)内部控制(zhì)缺陷認定及整改計(jì)劃中又(yòu)指出報告期内公司存在财務報告内部控制(zhì)重大(dà)缺陷；個(gè)别上(shàng)市公司年度報告内部控制(zhì)部分(fēn)與内部控制(zhì)評價報告披露的(de)“納入評價範圍單位資産總額占合并财務報表資産總額的(de)百分(fēn)比”不一緻；另有(yǒu)上(shàng)市公司在年度報告中披露不存在内部控制(zhì)缺陷，但(dàn)在内部控制(zhì)評價報告中指出公司内部控制(zhì)部分(fēn)失效并存在缺陷，相(xiàng)互矛盾。此外，個(gè)别上(shàng)市公司在内部控制(zhì)評價報告特定章(zhāng)節指出财務報告内部控制(zhì)無效、非财務報告内部控制(zhì)有(yǒu)效，但(dàn)又(yòu)在同一報告的(de)其他(tā)章(zhāng)節作出相(xiàng)反表述。

（三）未正确區分(fēn)财務報告内部控制(zhì)缺陷和(hé)非财務報告内部控制(zhì)缺陷

21号文(wén)要求，内部控制(zhì)缺陷認定及整改情況應當區分(fēn)财務報告内部控制(zhì)和(hé)非财務報告内部控制(zhì)。年報分(fēn)析發現，個(gè)别審計(jì)機構未能(néng)準确區分(fēn)内部控制(zhì)的(de)缺陷類别，将财務報告内部控制(zhì)缺陷認定爲非财務報告内部控制(zhì)缺陷。例如(rú)，某上(shàng)市公司2015年參與出資成立某基金(jīn)，并爲該基金(jīn)相(xiàng)關貸款融資業(yè)務向銀行(xíng)出具《資金(jīn)支持安慰函》，承擔本息無法按時償還的(de)差額補足義務。前述事項公司未提交董事會(huì)及股東大(dà)會(huì)審議，也(yě)未在年度财務報告中披露和(hé)評估其财務影響，審計(jì)師(shī)在内部控制(zhì)審計(jì)報告中将其認定爲非财務報告内部控制(zhì)重大(dà)缺陷。鑒于該事項對财務報告存在重大(dà)影響，内控審計(jì)報告中内部控制(zhì)缺陷的(de)區分(fēn)不符合相(xiàng)關規定要求。

（四）未對内部控制(zhì)評價結論與内控審計(jì)意見的(de)差異進行(xíng)合理(lǐ)說明(míng)和(hé)解釋

21号文(wén)要求，公司對财務報告内部控制(zhì)有(yǒu)效性的(de)評價結論與注冊會(huì)計(jì)師(shī)對财務報告内部控制(zhì)有(yǒu)效性的(de)審計(jì)意見存在差異的(de)，以及公司與注冊會(huì)計(jì)師(shī)對非财務報告内部控制(zhì)重大(dà)缺陷的(de)披露存在差異的(de)，公司應在年度報告内部控制(zhì)的(de)相(xiàng)關章(zhāng)節中予以說明(míng)，并解釋差異原因。年報分(fēn)析發現，個(gè)别上(shàng)市公司在其出具的(de)内部控制(zhì)評價報告中内部控制(zhì)評價結論爲有(yǒu)效，而内部控制(zhì)審計(jì)報告顯示由于貸款信用(yòng)風險管理(lǐ)失效，會(huì)計(jì)核算和(hé)财務報表編制(zhì)、存貨庫存管理(lǐ)、對子公司股權管理(lǐ)相(xiàng)關的(de)内部控制(zhì)存在重大(dà)缺陷，被審計(jì)師(shī)出具否定意見。該上(shàng)市公司未在年度報告内部控制(zhì)的(de)相(xiàng)關章(zhāng)節對内部控制(zhì)評價結論與内部控制(zhì)審計(jì)意見存在差異的(de)情形予以說明(míng)并解釋差異原因。